Sobald es um Investitionen hinein Investmentfonds geht, konzentrieren zigeunern die Anleger oft auf die Performance des Reserve ebenso seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte wenn schon die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.
Die TER ist ein Mittelalterß für Aufgebraucht Kosten, die mit dem Manufaktur eines Fonds angegliedert sind, und sie wirkt sich direkt auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. In diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, weswegen die Gesamtkostenquote wichtig ist ebenso wie sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.
Die Total Expense Ratio - wer hat sie ersonnen?
Die Gesamtkostenquote wurde Zum ersten mal 1968 von Jack Bogle, dem Begründer von Vanguard, eingeführt. Damals arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University zumal suchte hinter einer Möglichkeit, die relativen Zu buche schlagen verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Schließlich kam er auf die Denkweise, welche Kosten denn Prozentsatz des Fondsvermögens rein einer Kennzahl auszudrücken. Außerdem so wurde die Gesamtkostenquote geboren.
Seit dem zeitpunkt ihrer Einführung hat umherwandern die Gesamtkostenquote nach einem wichtigen Instrument für Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Kosten verschiedener Reserve zu vergleichen des weiteren eine fundierte Entscheidung dadurch zu treffen, wo sie ihr Geld anlegen zu tun sein. Außerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen außerdem wahrnehmen, wie viel sie im Laufe der Zeit an Gebühren locker machen.
Faktisch ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Einige wenige argumentieren, dass sie nicht Aufgebraucht Kosten berücksichtigt, die mit dem Fabrikationsstätte eines Fonds angegliedert sind, hinsichtlich z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Zu buche schlagen widerspiegelt, da sie auf historischen Unterlagen ebenso nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument pro Anleger außerdem wird voraussichtlich sogar zukünftig Auf dauer angelegt.
Was ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?
Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Sondervermögen als Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Reserve dar. Sie umfasst Ausgaben wie Managementgebühren, Verwaltungskosten ebenso andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten wie Provisionen, die beim Kauf oder Verkauf von Anteilen des Fonds gezahlt werden.
Weswegen ist die TER wichtig?
Die TER ist wichtig, denn sie sich gerade heraus auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger je seine Disposition erwarten kann. Sobald Nicht mehr da anderen Faktoren gleich sind, fluorührt eine niedrigere TER zu höheren Renditen für den Anleger. Nehmen wir zum Musterbeispiel an, dass alle zwei Fonds über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.
Reserve A hat jedoch eine TER von 1,5%, nichtsdestotrotz Sondervermögen B eine TER von 2% hat. Das bedeutet, dass ein Anleger hinein Sondervermögen A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ etliche an Rendite erhalten hätte denn ein Anleger hinein Reserve B
Wie Sie als Anleger die Total Expense Ratio verwenden
Sowie Sie eine Einlage hinein einen Investmentfonds rein Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Reserve wie selbst auf die Gesamtkostenquote achten. Wenn Aufgebraucht anderen Faktoren gleich sind, sollten Sie sich immer für jedes den Fonds mit den niedrigeren Zu buche schlagen stimmen.
Sie sollten jedoch Im hinterkopf behalten, dass die Wertentwicklung hinein der Vergangenheit keine Garantie für jedes zukünftige Ergebnisse ist und dass es helfs den Zu buche schlagen noch andere Faktoren geben kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung beachten sollten.
Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)
Die TER ist eine wichtige Info hier Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Sobald Aus anderen Faktoren gleich sind, ist ein Sondervermögen mit niedrigeren Kosten attraktiver als ein Reserve mit höheren Zu buche schlagen
Die TER ist sogar praktisch bei der Schätzung der Performance eines Investmentfonds. Wenn ein Fonds hohe jährliche Kosten hat, aber beständig schlechter abschneidet als seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen pro die AktionäResponse.
Sowie andererseits ein kostengünstiger Sondervermögen seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Wert für die AktionäBezeichnung für eine antwort im email-verkehr
Nachteile der Total Expense Ratio (TER)
Die TER ist zwar trefflich, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Problem ist, dass einige wenige große Betrieb mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können denn Kleinanleger. Das bedeutet, dass alle zwei Reserve zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber in Wirklichkeit billiger sein kann wie der andere
Abgasuntersuchungßerdem sind bestimmte Zu buche schlagen wie 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) ansonsten Steuern auf Kapitalgewinne nicht in den Berechnungen enthalten. Selbige Kosten können sich im Laufe der Zeit summieren ebenso Ihre Anlagerendite schmälern. Ansonsten schließlich sagt die TER null im zuge dessen aus, hinsichtlich fruchtbar ein Investmentfondsmanager tatsächlich arbeitet. Ein Reserve mit hohen Zu buche schlagen kann sehr gute Renditen erwirtschaften, obzwar ein Sondervermögen mit niedrigen Kosten Geld für die AktionäBezeichnung für eine antwort im email-verkehr verliert
Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Auswahl eines Investmentfonds sein. Sie ist ausschließlich ein Beiwert, den Sie bei der Entscheidung, welcher Sondervermögen der richtige pro Sie ist, respektieren sollten
Schlussfolgerung zur Total Expense Ratio
Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, die alle Anleger bei ihren Anlageentscheidungen beachten sollten. Die TER steht je Aufgebraucht Kosten, die mit dem Manufaktur eines Sondervermögen verbunden sind, ebenso sie wirkt sich frei heraus auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Bewertung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance als selbst auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen begegnen nach können.